以前，有个木偶孩子，叫匹诺曹，它是盖比都用会说话的木头刻成的。

盖比都把自己的外套卖了，给匹诺曹买了课本，让他去上学。匹诺曹把课本卖了，买了一张木偶剧的门票。

台上的木偶看到了匹诺曹，兴奋地叫了起来。全场秩序大乱。老板逮住了匹诺曹，生气地问：“你为什么不去上学？”匹诺曹撒了个谎：“今天不用上学，学校放假。”他刚说完，鼻子就长长了一截。老板又问：“你的课本呢？”匹诺曹又撒了个谎：“我把它忘在家里了。”他刚说完，鼻子又长长了一截。老板看出他在说谎，很生气，想把他当柴烧掉。匹诺曹急得大哭起来：“我不能死，我还没有报答爸爸呢。”

老板不忍心烧他了，就要把另一个木偶扔进火里，皮诺曹喊道：“不要烧他，你要烧还是烧我吧！”老板看匹诺曹其实是个懂事的孩子，就送了他一套课本，并且原谅了他。匹诺曹的鼻子又恢复了原状。

匹诺曹又去上学了，他学习格外专心刻苦。但他贪玩的毛病还是改不掉。一天，一个叫蜡烛芯的同学带着匹诺曹去了玩具国。

匹诺曹在玩具国不用上学读书，就天天玩。有一天，他发现自己变成了驴子，后来被卖到了马戏团。

有一次，在表演节目的时候，匹诺曹把腿摔断了，老板要溺死他。他把匹诺曹沉到了水底，匹诺曹的驴耳朵、驴腿都被水里的鱼咬掉了。他又恢复了原样，逃跑掉了。